從近500億元債券余額到市場存續債券全兌付，河南能源集團有限公司（以下簡稱河南能源）整裝上陣，重新出發。

　　11月10日，河南能源發布公告稱，公司旗下未來兩年內到期的10筆共48.55億元債券將提前集中兌付，并于當天將兌付資金劃付銀行間市場清算所；11月13日，對應債券本息已向全部債券持有人兌付完畢。自2020年11月至今，河南能源已完成90筆債券兌付，累計兌付債券本息535億元。

　　河南能源相關人士表示，在省委、省政府的堅強領導下，在省政府國資委和各省直廳局、金融機構大力支持下，也是在全體干部職工的共同努力下，河南能源用3年時間兌付了535億債券本息，用責任和擔當交出了改革重生最終“答卷”，展現了河南能源有諾必踐的嶄新形象，沒有辜負投資人的支持與信任。

　　內外發力 河南能源三年兌付535億債券本息

　　公開信息顯示，河南能源2020年11月至2021年末兌付債券本息240億元，2022年兌付債券本息122億元，2023年兌付債券本息173億元。

　　3年500多億元資金，不是小數目，資金從何處來？

　　河南能源相關人士表示，債務風險化解工作離不開省委、省政府的統籌協調和強力支持，相關省直廳局委躬身入局、紓困解難，有力保障了各項化解措施推進和落實：第一時間成立省企信保基金并募集資金給予支持，積極協調省屬企業伸出援手，協調資源支持處置“兩非兩資”回籠資金。

　　在金融機構的大力支持下，3年來河南能源的融資能力也逐步恢復，融資成本不斷降低。河南能源在銀行和非銀機構的存量債務規模保持穩定和適度增加；2021年、2022年及2023年前10個月，河南能源新增融資分別落地39億元、58億元、99億元，并實現利息支出、綜合利率“雙減雙降”。

　　與此同時，河南能源的經營狀況也大幅改善。據介紹，河南能源2021年完成營業收入1103億元，實現利潤總額32億元；2022年完成營業收入1129億元，實現利潤總額50億元；2023年1~10月份，完成營業收入1022億元，實現利潤總額46億元，總體保持了穩中有進、穩中提質、穩中向好的發展態勢。

　　“從這3年債券兌付過程來看，每一步都面臨著挑戰，畢竟河南能源企業信用和融資功能尚未全面修復。在2021年、2022年兌付債券本息的基礎上，2023年初新領導班子到位后，握好改革發展‘接力棒’，堅持‘兩個確保’承諾不變，堅決守牢風險底線，主動承壓、自立自強，明確了年內集中兌付全部存續債券的新目標，以奮進之姿吹響全面修復信用的‘沖鋒號’。”河南能源相關人士表示。

　　聚焦主業 打造“2＋2＋N”產業戰略發展體系

　　500多億元存續債券全部兌付，對于河南能源意義非凡。

　　未來河南能源如何整裝上陣，重新出發？

　　河南能源相關人士對大河財立方記者表示，河南能源將立足全省能源保障主平臺新定位，奮力打造全省國企一流旗艦勁旅的新使命，不斷提升核心競爭力、增強核心功能，堅定走好高質量發展之路。

　　據介紹，目前河南能源已明確“2＋2＋N”產業戰略發展體系：聚焦煤炭、化工及新材料兩大主責主業，以煤炭產業“四有”和化工新材料產業高質量發展推進智能化、綠色化、高端化轉型；堅定壯大電力及新能源、物流貿易兩大培育產業，加快推進協同化、服務化、高效化發展；優化醫療健康、金融服務、生產性服務等N個輔助產業，有序推進專業化、融合化、市場化進程，逐步構建體現河南能源特色和優勢的現代化產業體系。

　　在做強煤炭產業方面，努力做到“四有”，即：守牢安全環保底線，做到“有保障”；加快推動煤礦“一優三減”、智能化建設，做到“有效率”；保證穩產達產，加強經營管理，增強盈利能力，做到“有效益”；瞄準1億噸產能目標，統籌省內外資源儲備與開發，做到“有資源”，持續提升煤炭產業的核心競爭力。

　　在做精化工新材料產業方面，以基礎化工向現代化工新材料領域延伸發展為主線，堅持“產品技術高端化延伸、原料終端多元化供給、生產發展低碳化轉型”方向，按照有所為有所不為原則，積極“貼近高成長產業、貼近終端消費品”，布局新興產業領域，推動延鏈補鏈強鏈，做優做強先進高分子材料、生物可降解塑料、電子化學品、氫能新能源產業集群，實現化工新材料產業高端化、多元化、低碳化發展；堅持“項目為王”，集聚資源要素加快重點項目建設；堅持算賬搞生產，進一步提高生產裝置運行效率，全面挖掘生產潛力，持續提升企業效益。把降成本作為提升企業發展質量的重要抓手，全面深入推進降本增效，千方百計最大限度降低成本、提升效率。

　　“同時，以河南省大力推行新型工業化和重點產業鏈培育行動為契機，推動基礎固鏈、技術補鏈、優化塑鏈、融合強鏈，落實產業鏈培育相關政策支持，充分發揮好河南能源作為高分子材料鏈長單位作用，著力發展具有較強競爭力的高端化工新材料產業集群。”河南能源相關人士表示。

　　提振信心 承壓集中兌付存續債券修復信用

　　永煤債券違約發生后，在省委、省政府的堅強領導下，在省政府國資委和各省直廳局、金融機構大力支持下，河南能源公開市場存續債券實施“到期兌付50%本金及全部利息，剩余本金協商展期并豁免違約”的方案。

　　從債券到期時間來看，河南能源前述10只債券到期時間尚早，其中2024年到期33.55億元，2025年到期15億元。

　　為何選擇主動承壓，集中兌付？

　　河南能源相關人士表示，河南能源選擇集中兌付存續債券，是加快全面修復企業信用和融資功能的需要，也有助于提振投資人對河南能源的信心。

　　河南能源相關人士表示，3年來，河南能源高度重視債務風險化解工作，在省政府工作專班的協調指導下，河南能源按照全覆蓋原則，相應成立河南能源防范化解債務風險工作小組，系統、有序、扎實地推進各項工作。

　　“為進一步加強債務風險防范，結合河南能源正處于債務風險化解期間的實際情況，在嚴格按照省政府國資委要求，建立‘631’債務償還機制基礎上，以更高的標準提前謀劃制訂預案，提前一年做好資金平衡預案，主動防范化解風險；堅持資產統籌‘一盤棋’，在抓好降本增效、穩住經營‘基本盤’的同時，積極拓展融資新渠道，攏好資金‘大盤子’，確保剛性兌付萬無一失，守牢債務風險底線，織密資金安全‘防護網’。”上述人士表示。

　　通過3年的債務風險化解，河南能源有息負債總額由2020年末1941億元下降至2023年10月末1636億元，減少305億元，有息負債大幅減少，債務結構逐步優化。